10 浏览数字化转型对商业银行定价能力与风险承担关系的实证分析
绪论
1.1研究背景与意义
当今世界，科技浪潮滚滚向前，数字经济蓬勃发展，深刻改变着全球经济格局与商业模式。商业银行作为金融体系的核心，正经历着一场由数字化驱动的深刻变革。从移动支付、线上贷款到大数据风控、人工智能投顾，数字化技术以前所未有的速度和广度渗透到商业银行的各个业务环节。这场转型不仅优化了传统业务流程，提升了运营效率，更重塑了商业银行的核心竞争力，特别是对其定价能力和风险承担产生了深远影响。
在激烈的市场竞争中，商业银行的定价能力是其盈利的关键。传统定价模式往往依赖历史数据和专家经验，在信息不对称和市场波动加剧的环境下，其精确性和灵活性受到挑战。数字化转型，特别是大数据、人工智能等技术的应用，为商业银行提供了获取、分析和利用海量数据的能力，使得更为精细化、个性化的风险定价成为可能。然而，这种能力的提升是否伴随着新的风险，或是对现有风险结构产生何种影响，是值得深入探讨的问题。
与此同时，数字化转型在提升效率的同时，也可能引入新的风险类型，例如网络安全风险、数据隐私风险、算法模型风险等。此外，随着业务边界的拓展和服务模式的创新，商业银行的风险承担范围和复杂性也在不断增加。如何在数字化转型中平衡好定价能力的提升与风险承担的合理性，是商业银行面临的重大挑战，也是金融监管机构高度关注的议题。
本研究旨在深入探讨数字化转型背景下商业银行定价能力与风险承担之间的内在联系。通过实证分析，揭示数字化程度对商业银行定价能力的影响路径，并进一步探究这种影响如何传导至风险承担，以及两者之间是否存在协同或制约关系。理解这些机制对于商业银行制定科学的数字化转型战略，优化风险管理体系，提升核心竞争力具有重要的理论和实践意义。
1.2国内外研究现状
国内外学者对数字化转型、商业银行定价和风险管理等领域已进行了大量研究，但将数字化转型作为核心变量，系统性地分析其对商业银行定价能力与风险承担关系影响的研究相对较少。
国外研究方面：
数字化与银行绩效。早期研究主要关注信息技术在银行业的应用及其对银行效率和绩效的影响。例如，Berger和Humphrey（1992）研究了银行自动化对成本效率的影响。近期研究则更侧重于金融科技（FinTech）对银行的颠覆性影响，探讨大数据、人工智能等技术在信贷决策、风险管理中的应用。
大数据与风险定价。随着大数据技术的兴起，一些学者开始探讨大数据在风险定价中的应用。例如，Fusteretal.（2019）研究了机器学习在抵押贷款审批中的应用，并发现其可以提高信贷决策的效率和准确性。
数字化转型风险。也有学者关注数字化转型带来的风险，如网络攻击、数据泄露等。例如，Gomberetal.（2017）讨论了金融科技对银行体系的潜在风险和机遇。
国内研究方面：
商业银行数字化转型。国内学者对商业银行数字化转型给予了高度关注，研究内容包括数字化转型的驱动因素、转型路径、策略选择等。例如，李扬（2018）强调了数字化转型对银行战略的重塑作用。
银行风险管理。国内对银行风险管理的研究较为成熟，涵盖了信用风险、市场风险、操作风险等多个方面。近年来，随着金融科技的发展，对金融科技风险的研究也逐渐增多，但鲜有将数字化转型与定价能力和风险承担进行联动分析。
定价能力研究。部分研究探讨了我国商业银行的贷款定价行为和影响因素，但较少从数字化转型的视角深入剖析其对定价机制的深层影响。
研究空白与创新性：
尽管现有研究为本论文提供了坚实的基础，但仍存在以下研究空白：
1.缺乏系统性联动分析。现有研究多独立探讨数字化转型、定价能力或风险承担，缺乏将三者置于统一框架下进行系统性、实证性的联动分析。本研究将填补这一空白，深入探讨数字化转型对定价能力和风险承担的复合影响。
2.定价能力与风险承担的传导机制。较少有研究深入探究数字化转型如何通过影响定价能力，进而对风险承担产生传导效应。本研究将着重分析这一传导机制，揭示定价能力在数字化转型与风险承担关系中的中介作用。
3.创新性量化指标。针对数字化转型的衡量，现有研究多采用定性分析或单一指标，缺乏全面、多维度的量化指标。本研究将尝试构建更为完善的数字化转型综合指标，以期更准确地反映银行的数字化程度。
4.中国商业银行的特殊性。考虑到中国商业银行在数字化转型过程中所面临的独特市场环境、监管政策和技术应用特点，本研究将基于中国商业银行的微观数据进行实证分析，以增强研究的实践指导意义。
本研究的创新性在于，将数字化转型作为核心解释变量，构建包含定价能力和风险承担的多变量模型，通过实证分析揭示三者之间的内在逻辑关系，并深入探讨数字化转型对商业银行定价能力提升的同时，如何影响其风险承担的内在机制，从而为商业银行的数字化战略制定和风险防范提供更为精准的理论依据和实践指导。
1.3研究目的与内容
1.3.1研究目的
本研究旨在通过实证分析，深入探究数字化转型对商业银行定价能力与风险承担关系的影响，具体研究目的包括：
1.探明数字化转型对商业银行定价能力的影响机制。分析数字化技术的应用如何在数据获取、分析和模型构建等方面提升商业银行的风险识别、风险衡量和风险定价能力，从而提高定价的精准性和个性化水平。
